신문 #250610

 

6/10 퀀트 모닝 노트 요약

1. 미국 증시 현황

• 다우(-0.00%), S&P500(+0.09%), 나스닥(+0.31%)로 혼조 마감.

• 미·중 무역협상 결과를 기다리며 투자자들이 관망, 시장은 큰 변동 없이 등락 반복.

2. 업종별 동향

• 경기소비재(+1.08%), 소재(+0.62%) 업종 상승.

• 유틸리티(-0.66%), 금융(-0.55%) 업종 하락.

3. 주요 이슈

• 미·중 무역협상 기대감, 달러 약세로 WTI유가 1.1% 상승(65.29달러).

• 전략가들은 미국 기업 이익 전망 개선에 주목, S&P500 12개월 목표치 6,500p 제시(모건스탠리).

• 테슬라(+4.55%)는 트럼프와의 관계 악화 우려 완화 및 로보택시 기대감 조정에도 반등.

• AMD(+4.77%)는 AI 신제품 발표 기대, 시티그룹이 목표주가 상향. 엔비디아·브로드컴은 혼조, 온세미·퀄컴 등은 강세.

4. 유틸리티 업종 약세

• 유가 상승에 따른 비용 부담 우려로 유틸리티 업종 하락. 주요 기업 투자의견 하향 및 실적 대비 주가 고평가 지적.

5. 주요국 밸류에이션(MSCI 12개월 선행 PER/PBR)

• 미국: 22.1배 / 4.51배

• 유럽: 14.8배 / 2.07배

• 중국: 11.4배 / 1.34배

• 일본: 14.4배 / 1.37배

• 한국: 9.1배 / 0.92배

핵심 포인트

• 미·중 무역협상, AI 신제품 발표(AMD), 미국 기업 이익 전망 개선이 시장의 주요 변수.

• 유가 상승은 유틸리티 등 일부 업종에 부담.

• 한국 시장 밸류에이션은 주요국 대비 여전히 저평가 상태.

미국·유럽 증시 마감 요약 (2025.06.10)

미국 증시

• 다우: 42,761.76 (-0.002%)

• S&P500: 6,005.88 (+0.1%)

• 나스닥: 19,591.24 (+0.3%)

• 러셀 2000: 2,144.50 (+0.6%)

• 필라델피아 반도체: 5,136.66 (+2.0%)

• 시장은 미·중 무역협상 결과를 기다리며 뚜렷한 방향성 없이 혼조세로 마감.

• 트럼프 대통령이 대중 수출 통제 철회 가능성을 언급, 중국은 희토류 등 핵심 광물 제한 완화 여부가 쟁점1267.

• 모간스탠리는 미국 기업 실적 전망 개선이 S&P500에 긍정적 신호라고 평가.

• 워너브라더스 디스커버리(-2.75%), 로빈후드(-1.98%) 등 개별 이슈로 하락.

유럽 증시

• STOXX 600: 553.24 (-0.1%)

• DAX: 24,174.32 (-0.5%)

• FTSE 100: 8,832.28 (-0.1%)

• CAC 40: 7,791.47 (-0.2%)

• 런던에서 열린 미·중 2차 무역협상에 주목하며 대체로 하락 마감.

• 투자자들은 협상 결과에 신중하게 대응하는 모습.

• 세계 1위 광고그룹 WPP는 CEO 퇴임 소식에 2.7% 하락.

핵심 포인트

• 미·중 무역협상은 희토류 등 전략물자와 수출 규제 완화 여부가 핵심267.

• 시장은 협상 결과를 지켜보며 관망세, 개별 기업 뉴스에 따라 등락.

• 반도체 등 일부 섹터는 강세, 유럽은 대체로 약세 마감.

📰 6월 10일 주요 신문 헤드라인 요약

경제 뉴스

 * 고용 한파 심각: 현재 구인배수(일자리 수/구직자 수)가 27년 만에 최저인 0.37을 기록하며, 특히 20대와 40대를 중심으로 건설·제조업 분야에서 일자리 찾기가 매우 어렵다고 합니다. IMF 때보다 더 심각한 수준이라고 하네요.

 * 알래스카 철강 특수 기대: 미국 알래스카에서 진행될 대규모 LNG 프로젝트로 인해 158조 원 규모의 철강 수요가 발생할 예정입니다. 한국은 내한·내식 강재 기술력으로 중국을 제외한 일본, EU와 경쟁하며 유리한 위치를 점할 것으로 보입니다.

 * 정부 조직 개편 논의: 새 정부의 국정기획위원회 출범이 임박했으며, 기획재정부의 예산 기능 분리 및 산업통상자원부의 통상 기능 분리 등 정부 조직 개편이 본격화될 조짐입니다.

 * 달걀값 폭등: 특란 한 판 가격이 4년 만에 7,000원 이상으로 오르며 최고치를 기록했고, 8월까지 더 오를 것으로 예상됩니다.

 * 잠재성장률 하락 우려: 한국이 인구 구조와 민간 부채 양상 등 여러 면에서 일본의 '잃어버린 30년'과 유사한 상황에 놓여있어, 초고령화 및 민간 부채 문제 개혁에 실패하면 일본처럼 경제 버블 붕괴를 겪을 수 있다는 경고가 나왔습니다.

금융 뉴스

 * 환율 하락세: 정치적 불확실성 해소와 글로벌 달러 약세, 국내 증시 호조로 인해 환율이 1320원대까지 하락할 가능성이 있다는 전망이 나옵니다. 다만, 연준의 통화정책 등 변수가 많아 지속 가능성에는 의문이 제기되고 있습니다.

 * 국고채 시장 변화: 국고채 30년물의 대차잔고가 절반 가까이 급감하며 장기물 시장 분위기가 전환될 조짐을 보입니다. 이는 증권사들이 떠안은 물량을 해지하는 움직임과 20조 원 규모의 2차 추경 예산이 선반영된 결과로 분석됩니다.

 * 증시 랠리 지속: 새 대통령 취임 이후 3거래일 동안 증시가 강세를 보이며 외국인 순매수가 이어졌습니다. 미중 무역협상 기대감에 위안화 강세도 나타나고 있습니다.

 * 퇴직연금 수익률 저조: 퇴직연금 적립금이 423조 원에 달하지만 10년 수익률은 2.3%에 불과해 노후 보장에 턱없이 부족하다는 지적이 나옵니다. 원리금보장형 비중이 높아 수익률이 낮은 것이 문제로 꼽히며, 국민연금처럼 기금화를 통해 수익률을 높여야 한다는 주장이 제기됩니다.

 * 넥스트레이드 거래 증가: 출퇴근 시간 주식 거래가 5배 증가하면서 한국거래소 대체거래소(ATS)인 '넥스트레이드'의 점유율이 15%를 넘겼습니다.

기업 뉴스

 * 두산에너빌리티, 베트남 가스복합발전소 수주: 두산에너빌리티가 베트남 최대 국영기업과 약 9천억 원 규모의 1155MW 가스복합발전소 건설 계약을 체결했습니다.

 * 철강 관세 문제 논의: 포스코와 현대제철은 '철의 날' 행사에서 미국 철강 관세 50% 부과에 대한 우려를 표하며, 미국 내 제철소 협업을 재확인했습니다.

 * 포스코 리튬 사업 난관: 포스코가 리튬 사업에 대규모 투자를 단행했으나 탄산리튬 가격이 폭락하면서 어려움을 겪고 있습니다. 다만, 장인화 회장은 투자 축소는 없다고 밝혔습니다.

 * 삼성전자 파운드리 포럼: 삼성전자가 다음 달 1일 한국에서 소규모 비공개 파운드리 포럼을 개최하여 기술력 과시보다는 네트워킹에 집중할 예정입니다.

 * 더본코리아 백종원 단독 대표 체제: 백종원 대표가 더본코리아의 단독 대표로 나서며 조직 재정비를 통해 혁신을 이끌어갈 계획입니다.

부동산 뉴스

 * 잠실 토허구역 신고가 거래: 잠실 토지거래허가구역에서 매매량이 줄었음에도 불구하고 신고가 거래가 계속 나타나며, 가격 안정화까지는 시간이 걸릴 것으로 보입니다.

 * 부동산 강의 봇물: 대선 이후 부동산 정책 방향과 투자처를 분석하는 부동산 강의가 활발하게 열리고 있습니다.

 * 서울 아파트 거래량 다시 반등: 정부의 '과열 시 추가 조치' 경고에도 불구하고 5월 서울 아파트 거래량이 7천 건에 육박하며 다시 증가세를 보였습니다.

 * 아파트 경매 양극화: 5월 서울 아파트 평균 매각가율이 96.5%로 3년 만에 최고치를 기록했지만, 10채 중 6채는 유찰되는 등 경매 시장의 양극화 현상이 심화되고 있습니다.

 * 재건축 아파트 '대공진지' 갈등: 서울 고층 재건축 현장에서 군사시설인 '대공진지' 설치로 인한 갈등이 확산되고 있으며, 관련 설치 기준 및 정보 비공개로 인해 조합과 입주민들의 불안감이 커지고 있습니다.

사회 뉴스

 * BTS 전원 제대 임박: 방탄소년단(BTS) 멤버들의 전원 제대가 다가오면서 전 세계 팬들이 기념 이벤트를 열며 기대감을 높이고 있습니다.

 * 제주 쓰레기 대란: 제주 폐기물처리시설 주변 주민들의 봉쇄로 인해 쓰레기 처리 문제가 심각해지고 있습니다. 주민들은 지원 사업 약속 이행을 요구하고 있습니다.

 * 강원랜드 사칭 불법 카지노: 강원랜드를 사칭한 온라인 불법 카지노의 운영 실태가 드러났습니다. 해외 운영자, 국내 총판, '반가상' 충전 시스템을 통해 돈을 끌어모으는 구조입니다.

 * 전직 대통령 경찰 출석 요구: 경찰이 전직 대통령에게 비화폰 삭제 지시 혐의로 사상 처음으로 출석을 요구했으나 불응하여 2차 소환을 통보했습니다.

 * 이민청 신설 논의 재점화: 지방 소멸을 막기 위한 해법으로 이민청 신설 논의가 새 정부에서 다시 추진될지 주목됩니다. 지자체들도 발 빠르게 움직이고 있습니다.

국제 뉴스

 * 트럼프 "LA 침공" 발언: 트럼프 전 대통령이 LA에서 벌어진 이민자 관련 상황을 '침공', '반란'으로 규정하며 60년 만에 군 투입을 언급했습니다.

 * 대만 워게임 실시: 대만 민간단체가 2030년 중국 침공에 대비한 워게임을 처음으로 실시하며, 중국-대만 간 최대 규모 군사 충돌 시나리오를 상정하고 있습니다.

 * 미국 12개국 입국 금지: 미국이 12개국에 대한 입국 금지 조치를 발효하며 60만 명에 달하는 이민자, 유학생, 근로자에게 영향을 미치게 됩니다.

 * 독일, 대피소 확충: 독일이 러시아의 침공 가능성에 대비해 15조 원을 들여 대피소 확충에 나설 계획입니다.

 * 이스라엘, 가자 구호품 선박 차단: 이스라엘이 환경운동가 툰베리가 탑승한 가자 지구 구호품 선박을 차단하며 '쇼는 끝났다'고 밝혔습니다.